THEMA DES MONATS Jahresrückblick und Ausblick 2022
Der Jahresrückblick und der Ausblick auf das neue Jahr haben in der ersten Ausgabe des Gasmarktes in jedem Jahr Tradition. Dies möchte ich beibehalten. Ich weiß nicht, ob irgendjemand später stolz sagen wird: „Ich bin dabei gewesen.“ Im Grunde wird es eher zunehmend zum Alptraum. Die Entwicklung der Handelspreise und die Preisvolatilität 2021 sind ohne historisches Vorbild. Die Grafik des Jahres dazu findet sich in Abbildung 1. In dieser wird die Preisentwicklung, die hohe Backwardation (Cal 23), aber nicht die teilweise absurd hohe Intra-Day-Volatilität sichtbar.
Wobei man bei der Preisentwicklung nicht von einem Rückblick sprechen kann. Die Preisturbulenzen dauern an, die Tage seit Mitte Dezember haben dies noch einmal sehr deutlich gemacht. Eine extrem gut polierte Glaskugel würde mir erlauben, im Jahresausblick zu prognostizieren, ob und wann diese Preisextreme ein Ende haben. Die aktuelle Prognose lautet: Es kann noch deutlich länger dauern als der aktuelle Winter, da unter anderem die Frage der zukünftigen russischen Lieferungen und Speichernutzung durch Gazprom in Westeuropa nicht geklärt ist. Dies hängt natürlich auch mit der weiter offenen Zertifizierung der Nord Stream 2 und dem gesamten Verhältnis zu Russland, politisch und als Gaslieferant, zusammen. Hoffentlich heißt es Ende 2022 nicht: „Das Jahr hat genauso viele Nerven wie 2021 gekostet.“ Die aktuellen Spannungen mit Russland aufgrund der russischen Truppenkonzentration an der Grenze zur Ukraine sind bedrohlich...
Gemeinsamer Monitoringbericht 2021 von Bundeskartellamt und BNetzA
Am 01. Dezember haben das Bundeskartellamt (BKartA) und die BNetzA ihren jährlichen gemeinsamen Monitoringbericht, dieses Mal den Monitoringbericht 2021, veröffentlicht. Der Hinweis auf 2021 ist etwas irreführend, denn der Bericht enthält vor allem Informationen und Daten über das Jahr 2020. Aber das ist in jedem BNetzA/BKartA-Bericht so, dass die Daten weitgehend mit einer Verzögerung von einem Jahr veröffentlicht werden. „Same procedure as every year“ gilt auch für die Inhalte des Berichts. Er enthält detaillierte Informationen zum Großhandels- und Endkundenmarkt sowie zum Gastransport und der Speicherung. Der Bericht enthält keinerlei zentrale Botschaft zu der Funktionsfähigkeit oder möglichen Defiziten des Gasmarktes. Auch dies hat seit etlichen Jahren Tradition, da der Gasmarkt funktioniert. Dies gilt zumindest bis Ende 2020. Die Ereignisse und Entwicklungen des laufenden Jahres sind in dem Bericht noch nicht berücksichtigt.
Im Folgenden einige Impressionen aus dem Bericht, die aus meiner Sicht bemerkenswert sind:
Eine hohe Marktkonzentration stellt das BKartA lediglich im Speichermarkt fest. Die drei größten Anbieter verfügen über 67 Prozent der Arbeitsgaskapazität in Deutschland. Der Konzentrationsgrad ist seit Jahren auf diesem Niveau, führt aber nicht zu Beeinträchtigungen des Wettbewerbs im Speichermarkt. Für die Analyse wurden übrigens auch die beiden Speicher Haidach und 7Fields vollständig berücksichtigt. Beide Speicher sind an die österreichische Regelzone Ost und damit an den CEGH VHP angebunden. Sie sind aber auch über eigene Anbindungsleitungen an die Netze von bayernets, beziehungsweise OGE, und damit an das THE-Marktgebiet angebunden. Im Vertriebsmarkt haben die vier absatzstärksten Anbieter im RLM-Marktsegment einen Marktanteil von 28 Prozent und im SLP-Segment von 26 Prozent...
EU-Gas- und Wasserstoffpaket
Einen Tag verspätet, am 15. Dezember, hat die EU-Kommission ihr „Gas- und Wasserstoffpaket“ offiziell vorgestellt. Es besteht im Wesentlichen aus: Einer Neufassung der Gasrichtlinie als Gas und Wasserstoffrichtlinie, einer Neufassung der europäischen Verordnung zum Gasnetzzugang unter Einbeziehung des Zugangs zu Wasserstoffnetzen, einer Anpassung der europäischen Verordnung zur Gasversorgungssicherheit (SoS-Verordnung) & einer neuen Verordnung zur Senkung der Methan-Emissionen im Energiesektor.
Die Richtlinie und Verordnung zum Netzzugang heißen nun: „Richtlinie/Verordnung über die EU-Binnenmärkte für erneuerbare Gase und Erdgas sowie für Wasserstoff“. Die ersten drei Teile des Paketes wurden in der vergangenen Ausgabe auf Basis vorab kursierender Entwürfe vorgestellt. Ich habe beim parallelen Lesen keine entscheidenden Veränderungen entdecken können. Die beiden wesentlichen Punkte des neuen Regulierungsvorhabens sind:
Die EU-Kommission will eine klare getrennte Regulierung von Erdgas- und Wasserstoffnetzen und eine Verhinderung von Quersubventionierungen zwischen den beiden Bereichen...
